定增配股等再融資方式趨冷，越來越多上市銀行選擇通過發(fā)行可轉(zhuǎn)債進行融資“補血”。從去年底興業(yè)銀行500億元可轉(zhuǎn)債開始，今年已有2家銀行發(fā)行，此外還有6家銀行的850億可轉(zhuǎn)債即將面市。

　　近日，華夏銀行披露兩大股東擬溢價200%認購定增引發(fā)市場關(guān)注，這也從一個側(cè)面凸顯了銀行股在大面積“破凈”的情況下，股權(quán)再融資的窘境。

　　除華夏銀行的溢價認購，今年以來上市銀行股沒有一家完成定增，配股的也只有青島銀行一家，募資金額僅為25億元。此外，中信銀行的配股預案已在股東大會通過；IPO方面，今年僅蘭州銀行一家成功上市。

　　與去年同期相比，今年上市銀行股權(quán)再融資明顯弱了不少。去年，貴陽銀行、長沙銀行以及郵儲銀行相繼在上半年進行了定增，實際募資金額合計達到403.8億元。寧波銀行則于去年年底通過配股募資118.87億元。

　　上市銀行常見的補充核心一級資本的方式包括定增、配股以及發(fā)行可轉(zhuǎn)債。在前兩種方式放緩之后，上市銀行發(fā)行可轉(zhuǎn)債的熱情明顯高漲起來，可轉(zhuǎn)債也受到市場歡迎。統(tǒng)計顯示，目前市場上400多只可轉(zhuǎn)債，面值100元以下的只有3只，且沒有任何一只銀行可轉(zhuǎn)債低于100元發(fā)行價，因而發(fā)行比較容易為資金所接受。

　　去年底，興業(yè)銀行就通過發(fā)行可轉(zhuǎn)債募集到500億元資金。今年以來，又有成都銀行、重慶銀行通過發(fā)行可轉(zhuǎn)債分別募資130億元和80億元。記者了解到，還有更多的銀行可轉(zhuǎn)債發(fā)行在路上，合計募資預計可達到850億元。

　　常熟銀行近日發(fā)布公告稱，證監(jiān)會已核準其公開發(fā)行面值總額60億元可轉(zhuǎn)債；民生銀行、廈門銀行、長沙銀行、齊魯銀行和瑞豐銀行等5家銀行也在今年公布了發(fā)行可轉(zhuǎn)債的計劃，但目前還都停留在股東大會通過的階段。其中，民生銀行可轉(zhuǎn)債的發(fā)行規(guī)模為今年以來最大，計劃發(fā)行500億元。該發(fā)行計劃于2017年3月提出，已經(jīng)進行了多次意見反饋及初始轉(zhuǎn)股價調(diào)整，但具體發(fā)行時間仍未明確。

　　從可轉(zhuǎn)債上市表現(xiàn)來看，截至8月12日，去年底發(fā)行的興業(yè)銀行可轉(zhuǎn)債興業(yè)轉(zhuǎn)債收盤價為109元，今年發(fā)行上市的成銀轉(zhuǎn)債、重銀轉(zhuǎn)債兩只銀行可轉(zhuǎn)債收盤價分別為128元和接近101元。對于銀行來說，相對定增、配股等方式，可轉(zhuǎn)債應(yīng)該是目前更為市場資金所接受的再融資方式。