人民幣外匯掉期，是指境內(nèi)機構(gòu)與銀行有一前一后不同日期、兩次方向相反的本外幣交易。人民幣外匯掉期能夠幫助企業(yè)解決中短期外匯資金來源問題，調(diào)劑本外幣資金余缺，從而提升其資金籌措與管理的靈活性，降低資金綜合成本，并能夠幫助企業(yè)規(guī)避遠期匯率風(fēng)險，提前鎖定成本收益。

在前一次交易中，境內(nèi)機構(gòu)用外匯按照約定匯率從銀行換入人民幣，在后一次交易中，該機構(gòu)再用人民幣按照約定匯率從銀行換回外匯；上述交易也可以相反辦理。

例如，某出口企業(yè)收到國外進口商支付的出口貨款500 萬美元，該企業(yè)需將貨款結(jié)匯成人民幣用于國內(nèi)支出，但同時該企業(yè)需進口原材料并將于3 個月后支付500 萬美元的貨款。

此時，該企業(yè)就可以與銀行辦理一筆即期對3 個月遠期的人民幣與外幣掉期業(yè)務(wù)：即期賣出500 萬美元，取得相應(yīng)的人民幣，3 個月遠期以人民幣買入500 萬美元。

通過上述交易，該企業(yè)可以軋平其中的資金缺口，達到規(guī)避風(fēng)險的目的。

1.人民幣外匯掉期業(yè)務(wù)實行實需原則。近端和遠端企業(yè)需提供能夠證明其真實需求背景的書面材料。外匯資金的來源和使用須符合國家外匯管理規(guī)定。

2.企業(yè)需繳納一定比例的保證金或占用銀行授信額度，繳納比例需咨詢辦理銀行。